Анализ ликвидности баланса
Группировка активов: 1. А1- первоклассные ликвидные активы. К ним относятся денежные средства и краткосрочные финансовые вложения. 2. А2 – быстрореализуемые активы. Это вложения предприятия в активы, для обращения которых в деньги требуется время, дебиторская задолженность со сроком погашения до 12 месяцев и прочие оборотные активы 3. А3 – медленно реализуемые активы. Это активы, которые могут превратиться в деньги в течение срока более года: запасы и затраты, дебиторская задолженность со сроком погашения свыше 12 месяцев, долгосрочные финансовые вложения и незавершённое производство. 4. А4 – труднореализуемые активы. Это основные средства, нематериальные активы и незавершённое строительство. Группировка пассивов: 1. П1 – наиболее срочные пассивы. Это кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы. 2. П2 – срочные пассивы. Это краткосрочные кредиты банков и прочие займы. 3. П3 – долгосрочные пассивы. Это долгосрочные кредиты и займы. 4. П4 – постоянные пассивы. Это источники собственных средств: капитал и резервы. Баланс считается ликвидным, если А1>П1; А2>П2; А3>П3; А4<П4. Неравенства недостаточно для оценки ликвидности баланса, поэтому на основе проведённого анализа (группировки активов и пассивов) рассчитываются показатели ликвидности.
Таблица3.1.
1. Коэффициент текущей ликвидности рассчитаем по формуле: К текущей ликвидности=А1+А2+А3/П1+П2 Минимальное значение=2 Коэффициент текущей ликвидности даёт общую оценку ликвидности активов и показывает, как обеспечены краткосрочные пассивы текущими.
К текущей ликвидности на начало года=0,219 К текущей ликвидности на конец года=0,224 Коэффициент текущей ликвидности ниже минимального значения (2), кроме того, имеет тенденцию к снижению, значит, краткосрочные пассивы не обеспечены текущими активами.
Таблица3.3. Факторный анализ коэффициента текущей ликвидности
Общее влияние = +0,005; проверка:0,224-0,219=+0,005 За счёт увеличения денежных средств на 18 тыс.р., К текущей ликвидности вырос на 0,005 2) при росте дебиторской задолженности до 12 месяцев на 106 тыс.р., К текущей ликвидности вырос на 0,024 3) При уменьшении запасов и затрат (включая долгосрочные финансовые вложения и НДС) на 500 тыс.р., К текущей ликвидности уменьшился на 0,116 4) Приуменьшентт кредиторской задолженности на 910 тыс.р., К текущей ликвидности уменьшился на 0,036 5) При снижении заёмных средств на 854тыс.р., К текущей ликвидности вырос на 0,056 Т.к. коэффициент текущей ликвидности и коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами ниже норматива, то следует рассчитать коэффициент восстановления платёжеспособности. Для этого используем формулу 29: К восстановления платёжеспособности=0,479 Этот коэффициент ниже минимального значения (1), что означает невозможность восстановления платёжеспособности предприятия в ближайшее время
Анализ динамики и структуры оборотных активов с помощью приёма горизонтального и вертикального анализа
Горизонтальный и вертикальный анализ дополняют друг друга, поэтому используем стандартную аналитическую таблицу, характеризующую как состав, так и структуру имущества, динамику его составляющих. Для расчёта изменений показателей оборотных активов составим таблицу: Анализ состояния оборотных активов на предприятии ООО «Ильинское молоко» на 1 января 2008 года Таблица 3.1.
Виды оборотных активов |
Сумма рублей | Удельный вес, % |
Изменения | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
На начало 2007 г. | На конец 2007 г. | На начало 2007 г. | На конец 2007 г. | Абсо- лют. | Темп прироста | Струк- турные | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1. | Запасы | 464 | 54 | 49,2 | 9,5 | -410 | -88,36 | -39,7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1.1. | Материалы | 464 | 54 | 49,2 | 9,5 | -410 | -88,36 | -39,7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2. | НДС по приобретённым ценностям | 90 | - | 9,5 | - | -90 | -100 | -9,5 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3. | Краткосрочная дебиторская задолженность | 335 | 441 | 35,5 | 77,4 | 106 | 31,64 | 41,9 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3.1. | Покупатели и заказчики | 335 | 441 | 35,5 | 77,4 | 106 | 31,64 | 41,9 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4. | Денежные средства | 57 | 75 | 6 | 13,2 | 18 | 31,58 | 7,2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5. | Итого оборотных активов | 943 | 570 | 100 | 100 | -373 | -39,55 | 0 |
За данный отчётный период доля оборотных активов в общем объёме имущества предприятия уменьшилась с 31,19% до 11,75% (на 19,44 % пункта), а внеоборотных активов, увеличилась с 68,81 % до 88,25% (19,44 % пункта), что говорит о снижении оборачиваемости активов предприятия в данном отчётном периоде.
1. Материальные запасы. За отчётный период запасы уменьшились на 410 т.р., что произошло полностью за счёт уменьшения запаса материалов на 410 т.р. (с 464 т.р. до 54 т.р.). Предприятие имеет минимальное количество запасов готовой продукции на складе на сумму 1т.р., на начало года и их количество сведено к нулю на конец года, так как молочные продукты относятся к скоропортящимся и реализуются сразу.
Расходы на освоение нового оборудования и производства новых видов продукции (расходы будущих периодов) не предусмотрены., что не является положительным фактором для развития предприятия. Уменьшение НДС с покупок (с 90т.р. до 0 т.р.) скорее всего связано за счёт уменьшения закупки материалов .
Доля запасов в структуре оборотных активов за отчётный период уменьшилась на 39,7 % пункта (с 49,2% до 9,5%), что является негативным изменением, и говорит о том, что оборотные активы приобретают более неликвидную форму и это может привести к замедлению их оборачиваемости.
В структуре материальных запасов за отчётный период произошли следующие изменения. Уменьшилась доля материалов (на 39,7 % пунктов). Если предприятие уменьшает производственную базу, это является негативной тенденцией. Незавершенное производство и товары отгруженные, отсутствуют в балансе.
2. Дебиторская задолженность. В оборотных активах предприятия, присутствует только краткосрочная дебиторская задолженность. За отчётный период она увеличилась с 335 т.р. до 441 т.р. (на 106 тыс. руб.). С одной стороны, это отрицательная тенденция и свидетельствует об отвлеченных средствах в качестве дебиторской задолженности. С другой стороны, это может говорить об увеличении спроса на продукцию и объёма её производства и реализации.
3. Краткосрочные финансовые вложения. В данном отчётном периоде, отсутствует показатель краткосрочных финансовых вложений. Из этого можно сделать вывод, что предприятие продолжает заниматься только производственной деятельностью и не инвестирует свои капиталы.
4. Денежные средства. В анализируемом периоде общая сумма денежных средств организации увеличилась на 18 т.р. (с 57 до 75 т.р.). Это изменение оценивается положительно, хотя оно и не очень серьёзно влияет на общую ситуацию. Увеличение доли денежных средств должно немного повысить ликвидность оборотного капитала и его оборачиваемость.
2019-12-29 | 174 | Обсуждений (0) |
5.00
из
|
Обсуждение в статье: Анализ ликвидности баланса |
Обсуждений еще не было, будьте первым... ↓↓↓ |
Почему 1285321 студент выбрали МегаОбучалку...
Система поиска информации
Мобильная версия сайта
Удобная навигация
Нет шокирующей рекламы